Banqueros del mundo ven riesgos en Basilea III (El Financiero 27/02/12)

Jeanette Leyva Reus

Lunes, 27 de febrero de 2012

Podría afectar el crecimiento del crédito, advierten.

· Basilea III puede causar impactos negativos, advierten banqueros

El Acuerdo de Basilea III puede impactar de manera negativa tanto en las economías desarrolladas como emergentes, por lo que su adopción debe analizarse de forma detallada para evitar una sobrerregulación y afectaciones en el crecimiento del crédito.

Durante el encuentro organizado por el Instituto de Finanzas Internacionales (IIF, por sus siglas en inglés), las principales instituciones bancarias del mundo advirtieron de los impactos que pueden tener las nuevas regulaciones de Basilea III y la llamada ley Volcker, referente a las quiebras bancarias internacionales que se elabora en Estados Unidos.

Para Manuel Medina Mora, CEO de Banca de Consumo Global de Citigroup y presidente de la Comisión Ejecutiva de Grupo Financiero Banamex y Banco Nacional de México, en el caso de Basilea III puede impactar de manera negativa las economías globales, en un momento en que los activos financieros ya están con la presión, debido al desapalancamiento significativo, por lo que su adopción debe realizarse de forma correcta.

El encuentro, celebrado el fin de semana paralelo a la reunión de ministros de Finanzas y gobernadores de bancos centrales del G-20, los principales banqueros del mundo fijaron su posición sobre el acuerdo de Basilea III.

El enfoque de riesgo de Basilea III es procíclico y va a necesitar una mayor capitalización de la banca en el mediano plazo, indicó Medina Mora.

También expresó su preocupación por la regla Volcker, ya que el borrador actual hace compleja su puesta en marcha, por lo que debería hacerse más sencilla su aplicación y calibrarse para preserve la función de los mercados globales.

Desde su punto de vista, la regla propuesta es compleja con requerimientos imprecisos, y no proporciona una claridad en qué parte es permisible, "por lo que son muy preocupantes sus efectos, lastimando los mercados globales y locales y la regla debería revisarse para que cada institución reporte una arquitectura de riesgo que prescriba un modelo de negocio enfocado en los mercados relacionados".

En su opinión, las transacciones de deuda soberana deben ser absueltas de la aplicación de la regla Volcker, pues "creemos que un efecto adverso en las transacciones de la deuda soberana impactará en la habilidad de los bancos para manejar su propio riesgo", dijo.

No a la sobrerregulación

Sobre el mismo tema, Francisco González, presidente de BBVA, indicó que las autoridades regulatorias del mundo deberían de reflexionar sobre cuánto afectarán los nuevos requerimientos de capital el crecimiento de los bancos.

"Las reformas regulatorias son positivas como base para volver a traer confianza en el sistema, pero la sobrerregulación no lo es, si se quiere fortalecer el sistema financiero se debe permitir mejorar la coordinación en los sectores privados y ver los impactos en la economía real", advirtió.

Reconoció que la adaptación que han hecho los reguladores mexicanos a las reglas internacionales ha permitido mantener el crecimiento del crédito.

Para Alfredo Sáenz, consejero delegado de Grupo Santander, pese a la crisis que enfrenta la zona euro, los grupos bancarios internacionales han seguido apoyando el crecimiento y ofreciendo importantes servicios a los países emergentes.

Sin embargo, todas las nuevas regulaciones que se discuten actualmente están generando incertidumbre para los inversionistas y mercados, pues "están luchando por entender la completa implicación de las regulaciones que afectan al probable rendimiento de sus inversiones", dijo.

Afirmó que "hay dudas significativas sobre el impacto de las regulaciones que afectan los beneficios del sector bancario. Estamos en una inmensa nube borrosa de iniciativas regulatorias".

Por ello, apuntó, la incertidumbre generada por las distintas regulaciones financieras afecta el crecimiento del financiamiento a mediano y largo plazos, por lo que "será difícil que los bancos sigan prestando, particularmente en el rango de largo plazo".

El presidente y director general de Grupo Financiero Scotiabank, Richard Waugh, también coincidió en que la sobrerregulación puede significar impactos peligrosos en los sistemas financieros del mundo.

En el marco del encuentro, el IIF también pidió que se posponga hasta enero de 2018 la aplicación de sus nuevos sobrecargos de capital para los bancos.